IPO da Compass: Oferta de R$ 3,2 bilhões encerra jejum na B3 e impulsiona ações de energia

Compass Gas e Energia Realiza IPO Bilionário

A Compass Gas e Energia marcou seu retorno ao mercado de capitais brasileiro com uma oferta pública inicial (IPO) que levantou R$ 3,2 bilhões. A operação, que vendeu 89,3 milhões de ações a R$ 28 cada, representa o piso da faixa indicativa de preço e encerra um período de quase cinco anos sem novas listagens na B3, a bolsa de valores brasileira. A captação total, incluindo lotes suplementares, consolidou um dos maiores IPOs recentes no país.

Contexto de Mercado e Motivações da Oferta

O IPO da Compass ocorre em um momento de forte valorização das ações locais, com o índice Ibovespa atingindo recordes impulsionado pelo fluxo de investidores estrangeiros. A oferta, inicialmente planejada para 2020, foi retomada diante da estratégia da controladora Cosan de desinvestir em ativos e reduzir sua alavancagem financeira. A Cosan tem enfrentado pressões de juros elevados e resultados de investimentos anteriores, buscando reestruturar sua base acionária e operacional, como no caso da Raízen, sua joint venture com a Shell.

Estrutura da Oferta e Participantes

A oferta foi inteiramente secundária, o que significa que um grupo de acionistas atuais da Compass, incluindo a Cosan, Atmos e uma unidade do Banco Bradesco, vendeu suas participações. As ações da Compass Gas e Energia começarão a ser negociadas no dia 11 de maio sob o ticker PASS3. A operação contou com a liderança do Banco BTG Pactual, com a participação de outros grandes nomes do mercado financeiro como coordenadores, incluindo Bank of America Corp, Banco Bradesco BBI, Citigroup, Itaú BBA, Banco Santander Brasil, JPMorgan Chase & Co, XP, BNP Paribas e UBS BB Investment Bank.

Fonte: investnews.com.br